私募證券投資基金機構投資者

⑴ 投資證券投資基金的機構投資者有哪些

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一般而言有基金管理公司，私募管理公司，投資公司，財務公司、直投公司、資管公司、信託公司以及一些企業投資者等。希望我們國泰君安證券上海分公司的回答可以讓您滿意！回答人員：國泰君安證券理財顧問羅經理；國泰君安證券——網路知道企業平台樂意為您服務！

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⑵ 私募證券投資基金於私募股權投資基金的區別

前面是投資於二級市場，統稱為陽光私募
後才是投資於股權市場，統稱為PE基金。
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⑶ 包括證券投資基金在內的機構投資者有哪些

包括證券投資基金在內的機構投資者主要包括：

1、公募證券基金

2、私募基金

3、財務公司

4、國有企業、民營企業等一般有限公司

5、有限合夥企業

機構投資者主要是指一些金融機構，包括銀行、保險公司、投資信託公司、信用合作社、國家或團體設立的退休基金等組織。機構投資者的性質與個人投資者不同，在投資來源、投資目標、投資方向等方面都與個人投資者有很大差別。

(3)私募證券投資基金機構投資者擴展閱讀

用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金專門進行有價證券投資活動的法人機構。這類投資者一般具有投資資金量大、收集和分析信息的能力強等特點。由於這些投資活動對市場的影響較大，使得機構投資者比較注重資產的安全性， 能夠充分分散投資風險。

按照其主體性質的不同，可以將機構投資者劃分為企業法人、金融機構、政府及其機構等。企業法人是證券市場上的交易主體，充當著既是資金供給者又是資金需求者的雙重角色。企業法人進行投資的目的主要有兩個：一是資產增值，二是參與管理。這種投資一般都是長期投資，交易量大，但是相對較穩定。

⑷ 私募證券投資基金的私募證券投資基金的特徵

與公募證券投資基金相比，私募證券投資基金具有以下顯著特徵：
⒈募集對象方面：私募證券投資基金嚴格限定投資者的范圍，把私募證券投資基金的投資者的范圍限定為一些大的機構投資者和一些具有一定投資知識和投資經驗的富有的個人。
⒉募集方式方面：私募證券投資基金不同於公募證券投資基金的公開募集，它是通過非公開的方式募集資金的。對非公開的方式的界定是通過對投資者的人數和發行方式兩個方面進行的。
⒊信息披露方面：私募證券投資基金在信息披露方面要求比較低，而公募證券投資基金要對投資目標、投資組合等信息進行披露，公募證券投資基金在信息披露方面的要求比私募證券投資基金嚴格。
⒋法律監管方面：私募證券投資基金一直處於灰色地帶，沒有專門的法律對其進行規范，引導其健康發展。現在對私募證券投資金進行立法的呼聲越來越高，有專家指出有關的法律法規有望今年出台，不過相關的私募證券投資基金的規則已經制定完畢。

⑸ 求教詳細私募證券投資基金的組織架構

私募基金公司的組織架構主要包括了權力機構、決策機構、執行機構、資金監管、顧問機構、資金保管等要素。

⑹ 私募證券投資基金管理暫行辦法的第三章 合格投資者

第十條 私募基金應當向合格投資者募集，單只私募基金的基金份額持有人累計不得超過二百人。
第十一條 除基金合同另有約定外，基金份額持有人可以轉讓其持有的基金份額。轉讓基金份額應當根據基金合同的約定履行確認、登記或者其他程序。
基金份額持有人轉讓其所持份額的，基金管理人應當採取相應措施，確保受讓人為本辦法規定的合格投資者且持有人人數符合本辦法第十條的規定。
第十二條 合格投資者是指具備相應風險識別能力和承擔所投資私募基金風險能力且符合下列條件之一的單位和個人：
（一）個人或者家庭金融資產合計不低於200萬元人民幣；
（二）最近3年個人年均收入不低於20萬元人民幣；
（三）最近3年家庭年均收入不低於30萬元人民幣；
（四）公司、企業等機構凈資產不低於1000萬元人民幣；
受國務院金融監督管理機構監管的金融機構依法設立並管理的投資產品視為合格投資者。
第十三條 合格投資者投資於單只私募基金的金額不得低於100萬元人民幣。
第十四條 投資者應當確保委託資金來源合法，不得非法匯集他人資金投資私募基金。
第十五條 投資者應當向基金管理人或者基金銷售機構提供收入或者資產情況的證明文件，並應當如實告知其投資目的、投資偏好和風險承受能力等基本情況。

⑺ 私募基金的合格投資者包括哪些

合格投資者是：指在證券退出市場時接受所發行證券讓渡的人或公司。美國聯邦政府頒布的《1933年證券法》中規定，任何發行人在退出市場時都必須在證券交易委員會注冊，並將已發行證券轉賣給合格投資者。可對私募公司進行投資的個人或機構。

(1) 可對私募公司進行投資的個人或機構。為保護投資者利益，美、加證券交易管理機構規定符合一定條件並可對市場進行判斷的投資者才能對私人有限合作公司投資，同樣這些公司只能向合格投資者募集資金。

(2) 指在證券退出市場時接受所發行證券讓渡的人或公司。美國聯邦政府頒布的《1933年證券法》中規定，任何發行人在退出市場時都必須在證券交易委員會注冊，並將已發行證券轉賣給合格投資者。

(7)私募證券投資基金機構投資者擴展閱讀：

《私募投資基金監督管理暫行辦法》規定合格投資者的條件如下

(一)單只私募基金的投資者人數累計不得超過《證券投資基金法》、《公司法》、《合夥企業法》等法律規定的特定數量。投資者轉讓基金份額的，受讓人應當為合格投資者且基金份額受讓後投資者人數應當符合本規定。

其中，以有限責任公司或者合夥企業形式設立的私募基金的投資者人數不得超過50人，其他私募基金的投資者人數不得超過200人。

(二)合格投資者應符合三個條件：1.具備相應風險識別能力和風險承擔能力;2.投資於單只私募基金的金額不低於100萬元;3.單位投資者凈資產不低於1000萬元，個人投資者金融資產不低於300萬元或者最近三年個人年均收入不低於50萬元。

其中，金融資產包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產管理計劃、銀行理財產品、信託計劃、保險產品、期貨權益等。

⑻ 私募股權投資基金和私募證券投資基金的區別

證券投資基金是相對於我國政府主管部門監管的，向不特定投資人公開發行受益憑證的證券投資基金而言的，是指通過非公開方式向少數機構投資者和富有的個人 投資者募集資金而設立的基金，它的銷售和贖回都是基金管理人通過私下與投資者協商進行的。在這個意義上，私募證券投資基金也可以稱之為向特定對象募集的基 金。

證券投資基金的特徵

與公募證券投資基金相比，私募證券投資基金具有以下顯著特徵：

⒈募集對象方面：私募證券投資基金嚴格限定投資者的范圍，把私募證券投資基金的投資者的范圍限定為一些大的機構投資者和一些具有一定投資知識和投資經驗的富有的個人。

⒉募集方式方面：私募證券投資基金不用於公墓證券投資基金的公開募集，它是通過非公開的方式募集資金的。對非公開的方式的界定是通過對投資者的人數和發行方式兩個方面進行的。

⒊信息披露方面：私募證券投資基金在信息披露方面要求比較低，而公募證券投資基金要對投資目標、投資組合等信息進行披露，公募證券投資基金在信息披露方面的要求比私募證券投資基金嚴格。

⒋法律監管方面：私募證券投資基金一直處於灰色地帶，沒有專門的法律對其進行規范，引導其健康發展。現在對私募證券投資金進行立法的呼聲越來越高，有專家指出有關的法律法規有望今年出台，不過相關的私募證券投資基金的規則已經制定完畢。

私募證券投資基金存在形式也多種多樣，目前主要模式有以下幾種：

一 是目前倍受關注的陽光私募。該類基金讓客戶把資金交給信託公司，信託公司跟私募基金管理人簽署管理協議，由私募基金管理負責投資管理，而資金託管在銀行。 管理人購買一定的比例如20%，如此利益互通，避免由於利益不一致引起的利益輸送。這種私募藉助了信託法的法律基礎，法律界定清晰，是規范的信託計劃。與 公募基金相比，此類信託在投資額度上要大很多，通常為100萬起，投資品種和投資比例上要寬松很多，靈活性大為提高，但除了收取較高管理費用、認購費外， 通常基金管理人還分取收益部分的20%提成。而且該基金通常只在每月某天打開申購贖回，對資金的時間要求較高。而且比公募基金相比客戶如要獲取同等收益， 則陽光私募需高出公募基金收益30%多，這也是陽光私募面臨的最大考驗。

第二種是公司型基金，一般幾個人出資成立一個公司，注入一筆資金，然後交給一個專業的管理公司去管理。這是現在比較流行的方式，特點是參與者必須成為股東，缺點是難以發展壯大，通常只是熟人之間發行操作。

第三種是有限合夥制，一方出錢，另一方出專業能力，共同成立一家公司，在章程中約定分配比例，不完全按照出資比例分配。

最後一種也就是最傳統的方式，就是鬆散型私募基金，由一個人或者一個團隊為有資金的客戶服務，提供咨詢或者代理操作，這種類型現在占私募總量的絕大部分。其合作形式也多種多樣，有的以公司形式接受資金投資委託代理，有的僅以口頭協議直接為客戶進行帳戶操作等等。

談到私募證券投資基金，大家第一點聯想到的必然是高收益，然而高收益很大程度上來源於私募證券投資基金的優勢。

首 先第一是靈活，公募基金對同種股票有著10%的投資比例限制，然而私募證券投資基金不受限制，一旦私募證券投資基金發現了一個價值被低估的股票，他們可以 盡可能多的去買這只股票，這就促使了私募證券投資基金花更多的精力去做企業調研，有時甚至去上市公司以高價買業績和送配等消息；私募基金還可以做公募基金 禁止操作的做衍生品和一些跨市場的套利。

其次是良好的激勵機制，因為私募證券投資基金的利潤來源主要是業績收益的分配，而不是管理費，給客戶創造盈利越多，他們的收入越多，這也促使了基金管理者會想方設法地提高基金的收益率。

其 三，私募證券投資基金在投資決策上也更占優勢。比如，公募基金的研究部門發現一隻有投資價值股票後，往往需要提交報告，開會討論，風險控制部門審核再到投 資總監做出決定要經過一系列流程，時間耗費很長，等做出了決定，投資時機也往往錯過了。而私募基金則不用顧慮這些，發現了好的品種，他們能夠更快地做出反 應。

其四私募做的是絕對收益，而公募基金還要考慮每季度、半年以及年終的排名，對基金經理也會產生很大的壓力，這些都會影響長期的穩健投資。

其五私募證券投資基金比起公募百億的巨無霸來說資金規模較小，這樣更有利於資金的進出，建倉成本要低很多。

股權投資基金

股權投資基金一般是指從事私人股權（非上市公司股權）投資的基金。

基金的法律結構有兩種，一種是公司制的，每個基金持有人都是投資公司的股東，管理人也是股東之一。另一類是契約型，持有人與管理人是契約關系，不是股權關 系。當前的公募基金都是契約型的，但當前中國法律只允許公募基金採取契約方式募集。所以如果要成立私募基金，一定要採取股權方式，這樣才沒有法律障礙。

投資證券市場的私募基金叫私募股票基金，只有投資非上市公司股權的才能叫作股權投資基金(PE-Private Equity Fund)

⑼ 什麼是私募證券投資基金有什麼特點

在這個意義上，私募證券投資基金也可以稱之為向特定對象募集的基金。 私募證券投資基金的特徵 與公募證券投資基金相比，私募證券投資基金具有以下顯著特徵： ⒈募集對象方面：私募證券投資基金嚴格限定投資者的范圍，把私募證券投資基金的投資者的范圍限定為一些大的機構投資者和一些具有一定投資知識和投資經驗的富有的個人。 ⒉募集方式方面：私募證券投資基金不用於公墓證券投資基金的公開募集，它是通過非公開的方式募集資金的。對非公開的方式的界定是通過對投資者的人數和發行方式兩個方面進行的。 ⒊信息披露方面：私募證券投資基金在信息披露方面要求比較低，而公募證券投資基金要對投資目標、投資組合等信息進行披露，公募證券投資基金在信息披露方面的要求比私募證券投資基金嚴格。 ⒋法律監管方面：私募證券投資基金一直處於灰色地帶，沒有專門的法律對其進行規范，引導其健康發展。現在對私募證券投資金進行立法的呼聲越來越高，有專家指出有關的法律法規有望今年出台，不過相關的私募證券投資基金的規則已經制定完畢。