債券利率在6月暴跌

Ⅰ 為什麼利率上行的時候，債券價格會下跌

利率，這里大體分兩種，一個是債券的票面利率，另一種是市場利率。你的書中說的應是後者。

市場利率越高，債券的價格越低，總結一下就是，同等條件下，債券的價格跟市場收益率呈反向變化。針對這一條，解釋如下：債券是固定收益產品，就是說，未來的現金流是確定的，就是按照票面利率定期付息，最後一次性歸還本金。對於未來固定的現金流，要想計算今天的價格，就要把這一系列現金流折現。

這里我復制了個例子：個三年期債券，面值100，每年年底付息，票面利率10%，即每年年底支付10元利息，到期後一次性歸還本金。所以未來三年的現金流就是10、10、110（本金加最後一次利息）。要想計算現在債券的價格，就要看現在的市場利率，當市場利率為9%時，債券價格=10/(1+9%)+10/(1+9%)^2+110/(1+9%)^3=102.53元；假如市場利率突然變為8%，即市場利率下降1個百分點，則債券價格=10/(1+8%)+10/(1+8%)^2+110/(1+8%)^3=105.15元。可見，隨著利率的下降，債券的價格是上升的，債券價格跟市場收益率呈反向變化

Ⅱ 為什麼利率上升會引起債券價格下降

債券發行時已規定了票面利率,當市場利率高時,債券的收益率相對於市場利率就降低了,債券的需求會減少,只有降低債券價格,使債券投資收益率與市場利率相一致.
這是市場利率和債券利率相互關系的問題，假設市場利率=債券利率，那麼債券的發行價格應該=其面值。由於債券的發行價格公式為：債券發行價格=債券未來收益的現值=債券面值折現值+各年利息收入折現。計算出來的。而面值折現都會有一個折現率的問題，利息也一樣，一般都用市場利率作為折現率，所以如果在債券面值和票面利率一定的情況下，折現率越大，面值折現和利息折現後得到的發行價格就越低。

Ⅲ 5月債券跌一個月,6月會不會好點

債券前幾個月漲得還不錯，其實債券從去年到現在還一直處於牛市之中，不過現在已經是債券牛市末期，長期拿下來一年能有7到8個點的收益，而且債券跟股市大部分時候呈現負相關的關系，今年以來債券已經上漲了不少，所以下半場的漲幅應該沒有上半場大，但是依然可以持有，現階段應該處於下行階段可以多持有短債，少持有長債。債券在投資中是用來配置從而使得投資的收益率更穩定，只有利率快速上漲的時候才考慮賣出，否則可以長期持有。不需要一直盯著它的收益。

Ⅳ 債券基金為何在銀行資金面緊張時收益下降

資金的價格更貴，因此銀行允諾的資金利息會明顯上漲，一方面當上漲到一定程度的時候，很多之前買了債券的大機構就會賣掉債券轉而將資金直接借給銀行，這樣大手筆的賣掉債券（或者債券基金），自然使得債券價格下降。另一方面，既然銀行很缺錢了，自然會賣掉自己持有的債券來換錢以度過難關，這也是造成債券下跌的原因。

至於貨幣基金，它本來主要就是投資銀行存款的（或者超短期債券），本來就是借錢給銀行的，所以利息上漲對它自然有好處。當然，如果資金過於緊張，也會導致貨幣基金被機構大筆贖回，而被迫賣掉短債造成收益下滑。比如今年六月就是如此。

Ⅳ 利率下降對債券的影響我這樣理解有錯嗎

1樓的回答是從貨幣時間價值的角度計算，其結果也是正確的。如果從傳到過程理解（或者叫通俗角度解釋），其過程應該如下：

1. 市場利率下降或經濟下行（資金開始尋找更高受益的投資或尋求風險更低的投資）；
   

2. 若債券票面利率高於市場利率或考慮到國債風險較低，資金將湧入債券市場；

3. 任何市場都受供求關系影響，當債券需求量大時，價格將上升，即債券價格上升；

4. 債券價格上升即是投資成本的提高，如：某一三年期債券，在過去100元的債券票面利率5%，每年付息一次，每次的現金流是5元（可以理解為每次付息賺5塊錢）年化收益率即5/100=5%。現在債券價格因為供求關系變成102元的時候，每次付息仍然是5元，收益率就變為5/102≈4.9%，和第一次的計算比較，很明顯債券收益率為下降。

5. 長期來看市場會回歸平衡，即債券收益率逐漸與市場利率區域平衡，套利行為也會逐漸結束。
   

總結：任何市場都受供求關系影響，需求旺盛價格上升（價格即代表成本），成本的提高會導致收益率的下降，資金會尋求更好的機會投資，會逐漸撤離。隨著需求逐漸降低，價格回歸正常。（如有錯誤歡迎大家糾正）

Ⅵ 一個三年期的債券，收益率8%，當利率從8%下降到6%時求，債券價格會上升多少

這道題用詞應該不當，題中的收益率應該改為債券票面利率，否則這道題就沒有答案了。
按照債券票面利率8%，市場利率8%來說，那就意味著債券是平價發行，債券每單位面值所對應的債券市場價格為1[=8%/(1+8%)+8%/(1+8%)^2+(1+8%)/(1+8%)^3]
當市場利率下降到6%時，債券每單位面值所對應的債券市場價格=8%/(1+6%)+8%/(1+6%)^2+(1+8%)/(1+6%)^3=1.0535
故此，當市場利率從8%下降到6%時，債券價格會上升5.35%(=1.0535/1-1)

Ⅶ 2020年6月債券是不是不漲了，利率一直漲！

受銀行利率的影響，今年的債券行情確實不好。

不過未來的漲跌不是誰能准確判斷的。

投資有風險，入市需謹慎！

Ⅷ 利率下跌對債券價格有何影響為什麼

看了你的第一段我就有疑惑了，據我所知，債券市場和股票市場自古互唱反調，即：債券市場牛市則股票市場熊市，反之亦然；再者，利率下降意味著債券的投資回報將會減少，人們會傾向減少對債券的投資，那何來「利率降低債券價格升高」的說法呢？
以上僅個人觀點，與樓主同問坐等解答。