債券到期收益率公式是怎麼推導的

A. 債券到期收益率的公式是如何套算的謝謝!

如果是一年付息一次那麼
101.63=6/（1+r)+6/(1+r)^2+100/(1+r)^2 求r
如果是半年付息一次
101.63=3/（1+r)+3/（1+r)^2+3/（1+r)^3+3/（1+r)^4+1000/（1+r)^4求r
說明：（1+r)^2代表（1+r)的平方，依此類推！
6是100*6%
3是6的一半！

B. 到期收益率解公式求怎麼算出來的，詳細幫忙寫下計算過程

你應該知道，錢是具有時間價值的，假設我們認為其每年應產生5%的收益，那麼100元錢一年後的價值應為105，相應的，一年後的105元，在5%的貼現率下，現在的價值為100元。更簡練的說法，1年後的105元在5%的貼現率下現值為100元。
理解了這一點。債券的到期收益率就很好懂了。債券到期收益率即為使持有到期債券未來產生的所有現金流的現值之和等於其購買價格的這個貼現率。
以持有到期債權為例，若一張債券面值1000，息票率8%，年付息1次，還有3年到期，現價為861。則可據上述定義，有如下關系：
861=8/(1+r)+8/(1+r)2+8/(1+r)3+1000/(1+r)3。解出r=6%,這就是到期收益率。
有不懂的歡迎再問。

C. 到期收益率解公式求怎麼算出來的，詳細幫忙寫下計算過程

各種不同債券到期收益率的具體計算方法分別列示如下:

1、息票債券的計算

到期收益率=(債券面值*債券年利率*剩餘到期年限+債券面值-債券買入價)/(債券買入價*剩餘到期年限)*100%

例:8某公司2003年1月1日以102元的價格購買了面值為100元、利率為10%、每年1月1日支付1次利息的1999年發行5年期國庫券，持有到2004年1月1日到期，則:

到期收益率其中:Y為到期收益率;PV為債券買入價;M為債券面值;t為剩餘的付息年數;I為當期債券票面年利息。

例:H公司於2004年1月1日以1010元價格購買了TTL公司於2001年1月1日發行的面值為1000元、票面利率為10%的5年期債券。要求:(1)如該債券為一次還本付息，計算其到期收益率。(2)如果該債券為分期付息、每年年末付一次利息，計算其到期收益率。

1、一次還本付息

根據1010=1000*(1+5*10%)(P/F,i,2)

可得: (P/F,i,2) = 1010/1500

=0.6733

查復利現值系數表可知:

當i=20%， =0.6944

當i=24%， =0.6504

採用插值法求得:i=21.92%

2、分期付息，每年年末付一次利息。

根據1010=100*(P/A,i,2)+1000*(P/F,i,2)

=100*(P/A,i,2)+1000*(P/F,i,2)

當i=10%，(凈現值)NPV=-10.05(元)

由於NPV小於零，需進一步降低測試比率。

當i=8%，NPV=25.63(元)

採用插值法求得:i=9.44%

D. 債券到期收益率的計算原理是什麼

債券到期收益率的計算原理是現值理論，即根據債券的未來收益和當前的市場價格推
算債券的到期收益率。

E. 債券到期收益率公式是怎麼推導的

債券的到期收益率，就是利用現值計算的公式，在計算方面，沒有一個簡單的算術方法能夠通過將來值、現值、年數和每年給付現金流來推算出到期收益率的。

在計算過程中，往往是給定了上述數值，然後通過牛頓插值法，逐步嘗試，計算出到期收益率。沒有統一的計算公式可以算出來。有兩個方法，供你參考，一是使用特殊的金融計算器，比如TI BA II plus，就是考CFA、FRM專用的計算器，另一種方法，就是用excel中的函數rate()，都可以快捷、准確計算出到期收益率。

如果是考試，不允許帶金融計算器，基本上是不會讓你筆算到期收益率的，即使是筆算，往往也可以用試錯的方法，給出一個近似值就好。

F. 《證券投資分析》中如果債券再投資收益率不等於到期收益率,那麼債券復利到期收益率的公式怎麼推來的

簡單點說,你別著急用貼現的公式,你就算投資的終值,注意是終值不是現值.
形象點說,你買的債券1000元面值,期限2年,5%的票面利率,復利計息.要求的到期收益率10%.
你自然知道怎麼計算債券的價格,但這里隱含了一個條件,再投資收益率等於到期收益率.
債券收益的終值是：50*（1+10%）+1050 這里的10%就是第一年利息的再投資收益率
債券的現價就是：債券的終值/（1+10%）^2 這里的10%就是要求的到期收益率
說了這么多,看明白了吧,你看到的債券貼現公式里,都隱含了那麼一個東西.