基金产品金融模型测算

Ⅰ 金融产品组合收益率计算，对各金融资产收益率所作的假定：七天通知存款1.529%，货币基金5%，活期0.35%。

金融产品的组合比例呢？portfolio最重要的是，1是金融产品的选择 2就是比例关系3风险的控制4就是买卖的实际

Ⅱ 基金是一种什么样的金融产品

基金
有
广义
和狭义之分，从广义上说，基金是
机构投资者
的统称，包括
信托投资基金
、单位
信托基金
、公积金、
保险基金
、
退休基金
，各种
基金会
的基金。在现有的
证券市场
上的基金，包括
封闭式基金
和
开放式基金
，具有
收益性
功能和增值潜能的
特点
。从
会计
角度透析，基金是一个狭义的
概念
，意指具有特定目的和
用途
的
资金
。因为
政府
和
事业单位
的出资者不要求投资回报和投资收回，但要求按法律规定或出资者的意愿把资金用在指定的用途上，而形成了基金。
我们现在说的基金通常指证券投资基金。
证券投资基金是一种间接的证券投资
方式
。
基金管理公司
通过
发行基金
单位，集中
投资者
的资金，由基金托管人（即具有资格的银行）托管，由
基金管理人
管理和运用资金，从事
股票
、
债券
等
金融工具
投资，然后共担
投资风险
、分享收益。根据不同
标准
，可以将证券投资基金划分为不同的种类：
根据基金单位是否可增加或赎回，可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金不上市交易，一般通过银行申购和赎回，基金规模不固定；封闭式基金有固定的
存续期
，期间基金规模固定，一般在
证券交易场所
上市交易，投资者通过
二级市场
买卖基金单位。
·根据
组织形态
的不同，可分为
公司型基金
和
契约型基金
。基金通过发行基金
股份
成立投资基金公司的
形式
设立，通常称为公司型基金；由基金管理人、基金托管人和
投资人
三方
通过
基金契约
设立，通常称为契约型基金。目前
我国
的证券投资基金均为契约型基金。
·根据投资风险与收益的不同，可分为成长型、收入型和平衡型基金。
·根据投资对象的不同，可分为股票基金、
债券基金
、
货币市场基金
、
期货基金
等。
·根据投资对象的不同，证券投资基金可分为：股票型基金、
债券型基金
、货币市场基金、
混合型基金
等。60%以上的基金资产投资于股票的，为股票基金；80%以上的基金资产投资于债券的，为债券基金；仅投资于
货币市场工具
的，为货币市场基金；投资于股票、债券和货币市场工具，并且
股票投资
和债券投资的
比例
不符合债券、股票基金规定的，为混合基金。
从投资风险角度看，几种基金给投资人带来的
风险
是不同的。其中股票基金风险最高，货币市场基金风险最小，债券基金的风险居中。相同
品种
的投资基金由于
投资风格
和
策略
不同，风险也会有所区别。例如股票型基金按风险程度又可分为：平衡型、稳健型、
指数
型、成长型、增长型。当然，风险度越大，
收益率
相应也会越高；风险小，收益也相应要低一些。

Ⅲ 什么是基金仓位监测模型

基本原理是根据基金净值与股市的相关性 如果股市涨1%，基金也涨1%，那么基金仓位的预测结果就是100%， 如果基金只涨0.5%，就是50% 具体设计模型的时候，要复杂得多，要考虑基金的连续几天的净值变动，基金过去提示的持股情况，股市的风格化特征等很多的因素。

然后用人工智能方面的一些手段（人工神经网络、遗传算法）进行模型的修正 计算出最佳的模型，最后利用这个模型进行预测，但是可以明确地说，这种模型预测的结果准确率是非常低的，只能作为参考。

Ⅳ 一个金融学的模型问题，公式中的4个系数如何得来

这是一种非常简单的估计模型，实际运用的理论价值并不是很高。如果要运用，是这样的，统计分析都是以历史会重演为基本前提的，通过时间序列回归模型测算。选择一只股票，以文中所说的400天为考察期，将以往数年乃至数十年的Ri数值计算出来，第一天买入到400天卖出的收益率；查询市场基准利率（一年定期）得到对应时间段的平均利率Rm，然后用回归软件分析结果，得出a和b的值，再根据目前的市场利率估算股票的均衡收益率。
这个模型的运用条件过于苛刻，一般需要假设经济运行是平稳的，外部冲击对于股票的影响是较小的，这种东东不适用于我国的股票市场分析。我国的股票市场还是波动很大，而且容易受到政策的外部冲击，且投机性过高，理性程度偏低。

Ⅳ 精通MATLAB金融计算的前 言

MATLAB软件不仅在科学、工程及学术研究领域普遍应用，而且近年来日益受到美国华尔街金融专业人士推崇，以及金融界从业人员的重视。目前，全球有超过2000家金融机构运用MATLAB来管理公司资产。国际货币基金组织、摩根斯坦利等顶级金融机构都在使用MATLAB，利用MATLAB强大的运算平台实现与其他软件之间的数据交换，显示出了非常优良的通融性。可见，MATLAB现已成为金融工程人员不可或缺的软件工具。
写作目的
MATLAB已成为国际公认的最优秀的科技应用软件，具有编程简单、数据可视化功能强、可操作性强等特点，而且包括功能强大、专业函数丰富的三大金融方面的工具箱，是进行金融计算工作必备的软件工具。
MATLAB在金融数据分析、金融模型构建及仿真计算等金融服务实务工作上，都能发挥强大的作用，包括新型金融产品的设计与风险管理。
本书将全面、系统地讲述应用MATLAB进行金融方面的计算，旨在推动金融工程及金融计算相关领域的MATLAB应用。
主要特色
本书内容围绕MATLAB在金融计算中的应用，通过翔实、丰富的实例讲解，一步一步带领读者进入MATLAB的金融计算的强大世界。本书主要的特点可以概括为以下几点：
1．内容由浅入深、层次性强
本书采用3篇结构，MATLAB入门篇将带领读者快速掌握MATLAB的基本使用；金融计算及实例篇，循序渐进地讲述MATLAB的金融计算功能，这也是全书的重点；最后在MATLAB金融类工具箱函数详解篇中，详细讲述三大工具箱的全部函数。层次结构简洁明了，非常适合不同层次的读者选择性地学习，提高学习效率。
2．实例典型丰富，实用性强
本书打破了通常金融类书籍理论多、模型多、实例少的弊病，对复杂的理论及算法一带而过，重点放在应用MATLAB的函数实现，重在实例！所以本书精心挑选了最具代表性和实用性的大量实例，悉数进行全面、翔实的算法分析、程序编写和结果分析，并提供了全部源代码，非常便于学习和参考。
3．理论联系实际、应用性强
本书既介绍了相关的金融理论、模型和思想，又讲述了利用MATLAB金融、衍生品、固定收益、金融时间序列等工具箱中的函数，而且结合了函数的代码分析，以及编程将抽象的金融模型，通过MATLAB的数据处理和图形形式来加以解释、验证和求解。这样，本书便既能使读者熟悉当前的金融理论、模型和思想，又能够熟练应用MATLAB软件来分析、解决相关的金融问题。
4．函数讲解翔实，工具性强
金融类工具箱函数详解篇采用大量的篇幅，对金融、衍生品和固定收益这3大工具箱的函数全部进行了翔实具体的使用说明，能帮助读者快速高效地掌握这些函数，而且还非常方便进行查询和参考，提高了本书的实用性和工具性。
5．语言简洁精练，可读性强
本书以简洁、通俗的语言来说明金融计算的相关理论和模型，避免过于复杂的数学推导，提高了可读性。在MATLAB的实例程序中，本书对关键的程序进行点睛式的注释，让读者在程序中快速有效地掌握MATLAB的应用。
本书导读
光盘使用说明
本书附带光盘中包括了全书所有实例对应的MATLAB的M文件。所有代码按照章节存放在各个文件夹下，如“第6章”文件夹下存放了本书第6章所有的程序代码或实例代码，“第7章”文件夹下存放了第7章所有的实例代码，依此类推。在每一个文件夹下的M文件，其名称和书中的实例编号一一对应，如ex_6_1.m文件对应于例6-1的实例，ex_7_1.m文件对应于例7-1的实例，依此类推。
读者可以通过运行光盘提供的代码文件，体会本书所有实例的效果。由于所有代码都是在MATLAB R2008b下编写并调试通过，因此，使用本光盘中实例前，读者需要安装MATLAB R2008b，并将包含待运行.m文件的文件夹添加到MATLAB 路径或设置为MATLAB当前目录。如读者需要运行ex_6_1.m，那么就需要将包含此M文件的“第6章”文件夹添加到MATLAB路径，或者将其设置为MATLAB当前目录，然后通过命令窗口调用文件名，或者在M-Editor窗口打开并运行代码文件等方式来运行此M文件。
本光盘内容的著作权属本书作者所有。所有源程序仅供本书读者学习和研究之用，任何人未经授权不得擅自复制、传播或用于商业用途。

Ⅵ 基金是什么金融产品

基金（Fund）有广义和狭义之分，从广义上说，基金是指为了某种目的而设立的具有一定数量的资金。主要包括信托投资基金、公积金、保险基金、退休基金，各种基金会的基金。人们平常所说的基金主要是指证券投资基金。
证券投资基金(Securities Investment Fund)是指通过公开发售基金份额募集资金，有基金托管人托管，由基金管理人管理和运作资金，为基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

Ⅶ 基金收益计算方法

认申购基金收益的计算方法：

收益份额计算分为外扣法与内扣法：

1、内扣法：

份额 = 投资金额×（1－认申购费率）÷认申购当日净值+利息

收益 =赎回当日单位净值×份额×（1－赎回费率）+红利－投资金额

2、外扣法：

份额 = 投资金额×（1+认申购费率）÷认申购当日净值+利息

收益 = 赎回当日单位净值×份额×（1－赎回费率）+红利－投资金额

现在大部分基金公司采用的都是外扣法，因为同样的申购金额，外扣法购买的份额会多一点，对基金民比较有利。

用此方法可以计算每日自己的盈利情况。购买基金后，如果觉得每日计算比较麻烦，可以采用财道网的基金账本进行管理，可以自动计算出每天的收益及收益率。

(7)基金产品金融模型测算扩展阅读：

基金来源

1、基金的利息收入：基金的利息收入主要来自于银行存款和基金所投资的债券。

2、基金的股利收入：基金的股利收入是指开放式基金通过在一级市场或二级市场购入并持有各公司发行的股票，而从公司取得的一种收益。股利一般有两种形式，即现金股利与股票股利。现金股利是以现金的形式发放的，股票股利是按一定比例送给股东股票作为红利。

3、基金的资本利得收入：任何证券的价格都会受证券供需关系的影响，如果基金能够在资本供应充裕、价格较低时购入证券，而在证券需求旺盛、价格上涨时卖出证券，所获价差称为基金的资本利得收入。

Ⅷ 著名的桥水基金采用何种投资模型

桥水基金管理公司（Bridge water）由Ray Dalio在1975年创建，是目前全世界规模最大的对冲基金之一。桥水的全天候基金（Bridewater All Weather Fund）是该公司的主要基金产品之一，截止2016年年中该基金大约管理600亿美元左右的资产规模。

全天候策略的目的是向投资者提供一套旱涝保收的投资方法，不管是经济处于扩张，收缩或者萧条的不同周期，该策略都能给予投资者不错的回报。全天候策略基于Ray Dalio自己提出来的理论基础，叫做Risk Parity（风险平价）。风险平价的意思是在资产配置中包括不同的资产（比如股票，债券，黄金等），并保持这些资产被分配到的风险保持均衡。

根据桥水公司公布的对于全天候策略的解释的文件显示，全天候策略将基金面临的风险分为四大类：经济增长，通胀，经济萎缩，通缩。为了应对这些不同经济周期的风险，该策略配置了不同类型的资产，每个资产受到的风险配重为1/4。比如为了应对通胀风险，该投资组合需要持有防通胀债券，大宗商品和发展中国家债券。

注意这里指的1/4不是这些资产的市值配重，而是他们的风险配重。由于股票的波动率比较高（风险比较大），而债券的波动率比较低（风险比较低）。那么在全天候策略中，为了平衡股票和债券之间的风险差异，在配置中我们需要极大的增加债券的配重。

需要提醒投资者的是，全天候策略并不是严格全天候的。举个例子来说，桥水全天候在2013年的回报是负3.9%，而同年美国股票的回报为+30%左右，巴克莱全球债券指数回报为负2%左右。也就是说，在2013年，无论和债券比，还是和股票比，桥水全天候的回报都更加糟糕。

桥水基金推出的全天候策略，其投资的门槛是比较高的。由于桥水是对冲基金，因此只有高净值个人投资者才有资格购买他们的基金。而由于桥水的规模非常大，一般只对大型机构或者投资额度非常高的超高净值个人投资者开放，这也导致很多普通投资散户无法购买到全天候策略基金。因此很多投资者比较关心的问题是：桥水的全天候配置策略能否复制？

当然，桥水作为全世界最大的对冲基金之一，有非常雄厚的资金和人才资源，因此想要完全复制其旗舰产品，全天候基金是不可能的。一家好的基金，其优势不光在于他们开发出来的过去的产品，更重要的是其不断创新的能力。如果投资者去购买全天候基金，看重的可能并不只是他们过去的业绩，而是他们持续创新，改进产品的能力。

但是对于绝大多数被对冲基金投资门槛排除在外的投资者来说，依照上面提到的资产组合方式，通过指数基金ETF来设计一个简单的全球资产配置组合，也能达到接近桥水全天候基金的回报和风险，那么这样的投资组合就能够给一些投资者带来价值。最重要的是，要达成这些投资组合并不那么复杂，有一些金融知识的朋友甚至可以自己动手DIY。为自己建立一个度身定做的全天候资产配置策略，这难道不是一件很酷的事么？

Ⅸ 金融产品的分类结构图，谁能准确梳理一下

主要可以分为：基础产品、衍生产品、资产管理类产品。
1、基础产品包括：股权类、债权类、商品类、外汇及货币市场类。
股权类：按是否上市流通，可分为：股票、未上市企业股权；按清偿顺序，可分为：普通股、优先股等。
债权类（固定收益类）：债券（还可以继续细分）、贷款、商业票据、可转债等等。
商品类：包括石油、贵金属（黄金等贵金属有时会被归到外汇类）等等。
外汇及货币市场类：各类外汇交易和货币市场交易。
2、衍生产品：就是与基础产品的价格或指数挂钩形成的金融产品，可以理解成基础产品价格的函数。分类一般可以分为：远期forward（期货future）、期权(option)、掉期(swap)及混合产品（hybrid)。这里面，期货和远期其实是同一种类型的东西，只不过期货是交易所场内交易的，远期是otc市场场外交易的。混合产品是由远期、期权和掉期组合而成的各种复杂衍生品。
资产支持证券也是一种衍生产品,或者说是借助衍生工具制造的固定收益类产品，常见的是各类CDO，国内一般叫做ABS、MBS。
3、资产管理类产品。基金是资产管理产品，不属于基础产品也不属于衍生产品。其他的资产管理产品还有银行理财、信托、券商资产管理计划等。
此外，还有另类投资（alternative)，主要是指一些比较特殊的金融产品，比如私募股权投资基金（PE)、艺术品投资、对冲基金等。
金融产品还可以按市场来分，即交易所市场和场外(OTC）市场，不同于一般投资者的认识，场外市场其实是最大的金融市场，规模远远大于交易所市场。