美股恐慌指数震荡周期

㈠ cnn恐惧与贪婪指数是什么意思

cnn恐惧与贪婪指数又称VIX指数。恐慌指数 =芝加哥期权交易所VIX指数（CBOE Volatility Index）。

由于市场参与者在指数下跌时较在指数上涨时更有规避风险的意愿。因此在指数下跌时，买进看跌期权的避险需求会增加，同时也推升了深度价外看跌期权的隐含波动率，VIX反映了期权市场参与者对于大盘后市波动程度的看法，因此便常被利用来判断市场多空的逆势指标。

(1)美股恐慌指数震荡周期扩展阅读

从过去的走势来看，恐慌指数在一定程度上反映了市场对未来股市“波动”的预期。因此，当股市受到坏消息的影响而大幅下跌时，恐慌指数（即预期波动率）将迅速上升。

但如果按每日比较，就不可能完全对应股市的每日走势和当天的恐慌指数走势，因为从逻辑上讲，两者之间不需要完全对应，因此会出现“股市涨跌与恐慌指数走势有时存在较大差异”的现象。

㈡ 美国历史上熔断过几次

美国股市历史上熔断过4次。分别是：

1、1997年10月27日，美股第一次熔断

美股熔断机制是在1988年开始实施的，起因是1987年10月19日发生的股灾。根据美股熔断机制的规定，在美国交易时段，熔断机制可以分为三级，即市场下跌达到7%、13%和20%时分别触发一、二、三级熔断。

不过熔断机制实施之后直到1997年10月27日才出现了美股历史上的第一次熔断。当天道琼斯工业指数暴跌7.18%，收于7161.15点，创下自1915年以来最大跌幅。

不过这一次熔断对美股影响不是很大，第二天道琼斯工业指数大幅反弹337.17点，涨幅4.71%，收于7498.32点。

2、2020年3月9日，美股第二次熔断

受新冠疫情和国际原油价格暴跌等因素的影响，2020年3月9日美股再次遭遇“黑色星期一”，开盘即暴跌，标普500指数跌超7%，触发一级熔断机制，暂停交易15分钟。

3、2020年3月12日，美股第三次熔断

2020年3月12日21点35分，美股触发历史上第三次熔断，当日开盘后，标普500指数跌幅扩大至7%，美股暂停交易15分钟。

4、2020年3月16日，美股第四次熔断

美国东部时间3月16日上午9时30分，美股开盘即暴跌，标普500指数即跌7.47%，再次触发熔断，停盘15分钟。

在此前一天，美联储宣布降息100个基点到0%至0.25%，实际上等于零利率，并同时启动7000亿美元量化宽松计划。

(2)美股恐慌指数震荡周期扩展阅读：

国外熔断机制：

1、美国

根据美国证交会（SEC）的最新规定，熔断机制方案除针对股市大盘的熔断机制外，还设有“限制价格波动上下限”的机制。如果某只证券的交易价格在5分钟内涨跌幅超过10%，则需暂停交易。

如果该证券交易价格在巧秒钟内仍未回到规定的“价格波动区间”内，将暂停交易5分钟。对于标普500指数和罗素1000指数成分股以及430只交易所交易产品中价格超过3美元的个股，SEC规定的“价格波动区间”为涨跌幅5%，其他交易价格在3美元以下的流动性较弱的个股“价格波动区间”放宽至10%。

2、法国

根据股票交易形态小同，制定全日每只股票最大涨幅为前日收盘价的21.25%，最大跌幅为18.75%。如果价格波动超过前日的10%，则暂停交易15分钟。

3、日本

当期货价格超过标准价格的特定范围和公平价格的特定范围，期货交易将会暂停交易。暂停交易的时间为15分钟。如果暂停交易发生在上午收盘前的15分钟内，暂停交易只在上午收盘前执行。

当东京股票价格指数（TOPIX）超过特定价格区间时，禁止买卖涉及套利交易的股票，直到价格恢复到特定价格区间内。

㈢ 恐慌指数vix有哪几个合约

期货当中恐慌指数是进行有合约交易。

㈣ 怎样查询道琼斯恐慌指数1到10

VIX指数是芝加哥期权交易所市场波动率指数的交易代码，常见于衡量标准普尔500指数期权的隐含波动性。通常被称为“恐慌指数”或“恐慌指标”，它是了解市场对未来30天市场波动性预期的一种衡量方法。
可在英为财情查看恐慌指数详情。

㈤ 美国股市经历五次熔断，什么叫熔断

你好，所谓熔断机制，指的是基于参考价格的一系列价格波动限制。简单来说，就是当股市跌到一定幅度之后，市场自动停止交易一段时间，可能是几分钟，也可能是全天交易就此终止。这样做的主要目的就是，防范恐慌情绪进一步扩散，给市场带来更大的冲击。美国推出熔断机制的动因是1987年的“黑色星期一”。1987年10月19日，道指暴跌508.32点，跌幅22.6％。3个月之后，1988年2月熔断机制出台，10月首次开始实施。目前，在美国交易时段和非美国交易时段，甚至于部分个股，美国都有熔断机制。除了非美国交易时段的期货有针对上涨幅度的熔断外，美国交易时段只对跌幅有熔断机制。

㈥ 美股暴跌800点，恐慌指数飙升！致此的“元凶”是什么

应该是特朗普吧，他整天说瞎话，美国民众都慌了，所以股价暴跌。

㈦ 什么是VIX恐慌指数

恐慌指数 =芝加哥期权交易所VIX指数（CBOE Volatility Index）。

VIX是由CBOE（芝加哥期权交易所）在1993年所推出，是指数期权隐含波动率加权平均后所得之指数。

注：恐慌指数 = 芝加哥期权交易所VIX指数（CBOE Volatility Index）。

隐含波动率微笑（Volatility Smile）的形成是因为平价序列的波动率会较价外序列低，同时由于市场参与者在指数下跌时较在指数上涨时更有规避风险的意愿。因此在指数下跌时，买进看跌期权的避险需求会增加，同时也推升了深度价外看跌期权的隐含波动率，VIX反映了期权市场参与者对于大盘后市波动程度的看法，因此便常被利用来判断市场多空的逆势指标。

当VIX越高时，表示市场参与者预期后市波动程度会更加激烈同时也反映其不安的心理状态；相反的，如果VIX越低时，则反映市场参与者预期后市波动程度会趋于缓和的心态，也因此VIX又被称为投资人恐慌指标（The Investor Fear Gauge）。在指数下跌时，通常VIX会不断升高，而在指数上升时，VIX会下跌。若从另一个角度来看，当 VIX异常的高或低时，表示市场参与者陷入极度的恐慌而不计代价的买进看跌期权或是过度乐观而不作任何避险动作，而这也往往是行情即将反转的讯息。

VIX 指数编列的方式主要以S&P500指数期权权利金价格反推所得的隐含波动率，并利用插补法的方式将买看跌期权以及近远月份等波动率编制而成，由于隐含波动率主要反应市场投资人对于未来指数波动的预期，这也意味着当VIX指数越高时，表示投资人预期未来指数波动将加剧。反之，当VIX指数走低，这也表示投资人预期未来指数波动将趋缓，指数也将陷入狭幅盘势格局，VIX也因而不仅代表着市场多数人对于未来指数波动的看法，更可清楚透露市场预期心理的变化情形，故又称之为投资人恐慌指标。

在过去的学者曾针对VIX指数与指数之间进行研究，并从中获得两项特性：

第一、VIX指数具有回复特性，第二、VIX指数的动态与S&P指数报酬率呈现正相关走势。而从2003年至今超过的过去资料显示，S&P500指数报酬率与VIX 指数之间的相关系数确实存在着正关连性。

VIX指数到底要如何有效的解读，从VIX指数与S&P500指数走势图可以发现一项很有趣的现象，当VIX指数出现急速的向上攀升，此时指数也正处于跌势时，通常意味着指数距离底部位置不远。反之，当VIX指数已来到低档位置并开始作往上翻扬的动作，且同时大盘指数位置也处在多头轨道上，这表示着未来大盘指数反转的时间逐渐逼近。据观察，VIX指数对于买进讯号属于同步性指标，而对于卖出讯号则是落后指标。

股票指数的走势并无存在着一定的轨迹，但藉由VIX指数所存在的特性，搭配上当时的消息面及其他技术指标，提高了预测未来指数走势型态的机率，操作上的绩效也将获得提升。

有时我们会发现到VIX指数和S&P500指数走势并非完全相反，那是为什么呢？

我们先回到定义上：

恐慌指数VIX是「S&P500指数未来30天的隐含波动率」。

可以从S&P500指数期货期权的价格上去计算出来。根据以往的走势，恐慌指数在某种程度上反应了市场对未来股市"波动率"的预期。所以当股市受到利空消息影响而"急跌"时，恐慌指数（也就是预期波动率）会快速上升。但是若我们拿来每天的对照，是没办法把股市每天的走势和恐慌指数的走势在当天之内完全对应的，因为依逻辑其间也没有必要完全对应，所以会出现"有时候股市涨跌跟恐慌指数走向差异蛮大"的现象。

因为股市和期权并不是同一个市场，有关系但不会一对一亦步亦趋的对应。

也因此，恐慌指数也只能在较长时间内去观察当参考，或在有突发消息或事件时拿来当市场（严格来说应是期权市场）对此消息或事件预期的反应程度。